De implementatie van IFRS in Brazilië en China

Brazilië heeft in 2010 IFRS in één keer geïmplementeerd. China heeft IFRS echter niet volledig verplicht gesteld en gebruikt haar nationale standaard naast IFRS. In dit onderzoek wordt het effect van de implementatie van IFRS op de kwaliteit van financiële externe verslaggeving in Brazilië en China getest. Het doel is om empirisch bewijs te leveren op basis van onderzoek naar de value relevance. Het onderzoek bestaat uit twee steekproefperioden, een periode voor de implementatie van IFRS en een periode na de implementatie van IFRS. Als data worden data van in totaal 168 beursgenoteerde bedrijven gebruikt over de periode 2007-2017. De empirische resultaten zijn voor beide landen anders. In Brazilië neemt de value relevance van de bookvalue per share af en van de earnings per share toe. Voor China geldt echter het omgekeerde ten opzichte van Brazilië. Dit onderzoek kan op basis van deze resultaten niet stellen dat de kwaliteit van financiële externe verslaggeving is verbeterd.